近日，微軟在數(shù)據(jù)中心建設(shè)方面的新動向引起了業(yè)界的廣泛關(guān)注。據(jù)悉，由于當(dāng)前供應(yīng)過剩相對于需求預(yù)測，微軟已決定暫停在美國和歐洲原計劃建設(shè)的、總?cè)萘繛?千兆瓦的數(shù)據(jù)中心項目，這一決定是在過去六個月內(nèi)做出的。
TD Cowen的分析師邁克爾·埃利亞斯等人，在一項最新的報告中揭示了微軟此舉背后的原因。報告指出，微軟之所以放棄新產(chǎn)能的租賃，很大程度上是源于其決定不再為ChatGPT的制造商OpenAI提供額外的訓(xùn)練工作量支持。這一決策對于微軟的數(shù)據(jù)中心建設(shè)規(guī)劃產(chǎn)生了直接影響。
與此同時，美國科技公司在人工智能領(lǐng)域的巨額投資正面臨越來越多的質(zhì)疑。一方面，這些投資回報緩慢；另一方面，中國初創(chuàng)公司DeepSeek的崛起給市場帶來了新的競爭格局。DeepSeek所展示的人工智能技術(shù)成本遠(yuǎn)低于西方競爭對手，這無疑給美國科技公司帶來了不小的壓力。
在微軟的撤退之后，TD Cowen的供應(yīng)鏈檢查發(fā)現(xiàn)，谷歌（Alphabet旗下）和meta Platforms迅速介入，填補(bǔ)了國際市場和美國市場的產(chǎn)能空缺。谷歌和meta似乎正在抓住這一機(jī)遇，擴(kuò)大自己在數(shù)據(jù)中心領(lǐng)域的市場份額。
微軟股價在周三下跌超過1%，對此，微軟方面表示，盡管公司可能會在某些領(lǐng)域?qū)ζ浠A(chǔ)設(shè)施進(jìn)行戰(zhàn)略性調(diào)整，但微軟將繼續(xù)在所有地區(qū)保持強(qiáng)勁的增長勢頭。微軟還強(qiáng)調(diào)，本財年在人工智能基礎(chǔ)設(shè)施上投資800億美元的計劃正在順利推進(jìn)，不會因一時的調(diào)整而改變。
早在二月份，TD Cowen的分析師就曾指出，微軟已經(jīng)與至少兩家私人數(shù)據(jù)中心運(yùn)營商終止了總計幾百兆瓦容量的租約。這一信息如今得到了進(jìn)一步的證實(shí)，顯示出微軟在數(shù)據(jù)中心建設(shè)策略上的靈活性和調(diào)整力度。
然而，并非所有人都對微軟的這一決定感到擔(dān)憂。人工智能云計算初創(chuàng)公司CoreWeave就表示，盡管《金融時報》報道了其最大客戶微軟已經(jīng)放棄部分協(xié)議，但CoreWeave尚未看到任何合同取消的情況。這表明，盡管微軟在數(shù)據(jù)中心建設(shè)上有所調(diào)整，但其與合作伙伴的關(guān)系仍然穩(wěn)定。
面對DeepSeek等競爭對手的崛起，微軟和meta的高管在今年1月紛紛為他們在人工智能領(lǐng)域的巨額投入進(jìn)行辯護(hù)。他們表示，這些投資對于公司在新領(lǐng)域保持競爭力至關(guān)重要。與此同時，Alphabet也表示，今年將在人工智能建設(shè)上投入750億美元，比華爾街預(yù)期高出29%，而meta則已承諾投入高達(dá)650億美元。
